投資総括

今日の記憶を記録

個別銘柄

三井海洋開発

ブラジル沖海上油田開発 赤字300億円 FPSO Floating Production & Storage Operation 巨額設備のEquity Operatorの出血は続く ブラジル政情 ペトロブラス経営 ボルソナロ対ルラ ブラジル大統領選の行方 三井物産の日伯仲介機能 資源国 日系移民も多い 温暖化…

トヨタ 車載ソフトウェア

Mobility company 移動の自由 思考の自由 自由には自己認識 将来選択 感情表現が必要だ ハンドルを握る悦びを知る豊田章夫 カーキチが Stay hugnry & keep foolishになれる 地球を走る車のOSは 仮想空間から生まれない 道路は広がる 線路も続いて欲しい 高速…

日立造船と豊田通商

大阪鐵工所 アイルランド出身造船技師 造船分離後も社名変えず Hitz 船は循環プラント ゴミ焼却発電プラントが人工社会環境を整える 地球に必要な社会 社会に必要な基盤 基盤形成する産業 これを支える技術 経済優先でアフリカで輸出作物を生産する矛盾 アフ…

ファナック

コンピューター制御から人工知能判断へ 無人化 自動化の需要は拡大する 機械が進化する 社会基盤 生産設備の更新が続く 中国のロボット産業 監視カメラ ドローン 輸送機 民生 軍事 宇宙 デジタルデータでスマホは生活者の日常をどう変えたか ロボットは労働…

NTTデータ

ピピットリンク 滞納者預金照会 行政 金融機関で働く人 郵送書類授受 内容確認 社会的公正を保つ仕組み 費用対効果 デジタル データ 人工知能の活用 人手をかけない 監視国家中国に追い付け 賃金を上げるより 人の働きを変える 多くの人が職を失う 社会価値…

ブリヂストン

転ばぬ先に事業再編を組合は許さない 防振ゴム事業を中国企業へ 化成品はファンドへ 8千人の従業員転籍 確定給付年金制度あるか 労働法と会社法 新日鐵が高炉を閉め配置転換するのと異なる 中国企業との競争への備え 社会的責任の果たし方 ファイヤストーン …

パーク24

車を使う 持つ 置く シェアする 移動手段の車が馬車に戻ることはない 居住 生活空間がどう変わるか レンタカーとタクシー 国により習慣 文化が異なる 海外事業の前に国内でサービス開発 資産価値 利用価値 MaaS Playerとしてコロナを期に変身出来るか Asset …

ソフトバンク ARM Divestment

英国にも一社位プラットフォーマーあって良い Around the clock engineering 中国の壁がソフトバンクの保有資産回収価値に甚大な影響を与える アリババと同じくARMの評価額は 大きく変動する 最早 ソフトバンクがベンチャー投資会社として活動継続するなら …

三菱ケミカルホールディング

日本に必要な産業再編 日本人トップに出来ない決断 石化事業 炭素事業 国内だけでない海外を含めて再編する動きが出れば 東芝 三菱 日立 重電業界も 銀行も全ての業界で 再編が必要 先端分野のみが重要ではない 中国 韓国 台湾 22世紀 経済安全保障が不要と…

シーティーエス

建設業界 不動産業界 生産と流通 日本社会を豊かに 旧い構造を捨てる データ デジタル テクノロジー 人工知能を使い熟す 所有から利用へ モノからコトへ 需要 市場に即した活動を展開する会社か 閉鎖系工場のIOT 開放系現場のICT 日本の街 住い 都会と田舎 …

リネットジャパン

創造的経営は創業者 30百万台のパソコンリサイクル 障害者雇用 社会的存在意義大 無配当で業容拡大し社会価値を創出して欲しい 新しい資本主義は 公共 社会価値への貢献に 社員 株主が奉仕する 豊かな社会は 公共性の範囲を拡張し 地球全体を覆う 投資は奉仕…

H2Oトップインタビュー

関西ドミナント戦略 食品スーパー展開は 関西スーパー統合に関わらず推進する 業態とブランド ブランドは信用 H2Oとオーケー どちらでも良いが 公開会社支配の対価は 同じ土俵で決定すべきだろう 関西スーパー経営陣もMBOの選択肢はある サラリーマン役員に…

ホンダイズム

脱ガソリン車 倒れないバイク ホンダ車の事故死ゼロを目指して ホンダジェット レシプロエンジン研究は続くのか アシモは データ デジタル 人工知能 クルマとスマホは違う 通信と移動 人類が21世紀で目指す世界 平和 安全 環境が三大価値 ソフトとハードとデ…

住友金属鉱山

電池を玉葱に 自国栽培 エネルギー革命を日本から 非資源国を超える Circular nationになる為に 循環経済とは 都市鉱山 グリーンエネルギー技術を実証する サイバー デジタル空間を独占しても 自然界 人間界を支配しても 持続性ある社会は生まれない 技術 人…

H2Oリテイリング

関西スーバー経営は 手続上 故意に特別決議結果を事後変更した 株主の本意はどうあれ 過失を自己都合で治癒できない 元々 H2Oが統合主体であり 正々堂々と友好的買収を TOBで実施するのが筋 オーケー提示価格での買収に経済合理性ありとするか 関西スーパー…

トプコン

時価2112億円 三次元計測技術を活用したソリューション メガネの愛眼は ノンコアか サービステクノロジーは 国境を超えて普及する グローバルな社員が 創造性を競う 企業かな 階層のない水平協業社会の一員として 存在意義を発揮し 前進し続ける会社であれ

関西スーパー 急騰 終値 ¥1535

H2Oリテイリング 関西圏縦の深掘りに食品スーパー不可欠と言うなら 統合案は踏み絵 臨時総会当日 投票結果判明後の事後修正 出席株主の過失治癒 当該変更が議決結果を左右した点を裁判所が どう判断するか 差止請求報道を受け株価は急上昇した オーケーTOB価…

東芝三分割

専業と総合 どちらが優れているかに非ず 全体を統べる統率の不在 メモリ デバイス インフラ 技術は根幹で繋がっている キャノンにメディカル部門を売却した キオクシア メモリをウェスタンデジタルへ売却しない 出来ないのは 国策か エルピーダは手放した 情…

オービック

システム開発 日本特有の下請構造 階層 家族意識が紐帯 安定を生む 私の履歴書 自前開発主義で 平均給与9百万円を超える 業界時価No.2 土台が世界標準に収斂するとは限らない AI は Supportive intelligence Software infrastructure Japanese styleを開発出…

任天堂

花札からマリオへ ゲーム 漫画 アニメ 日本の文化価値 Instagram拠点が日本 Metaverse拠点も日本に 日本人 日本語 日本の創造性 集まれ動物の森 スーパーマリオブラザーズ ゲームは世界神話 人類の考え方を導く 夢のある会社 時価6.4兆円 テクノロジーの先に…

関西スーパー

統合案承認 オーケーの敵対的TOBは日本社会には馴染まないか 本日終値 ¥1848 時価590億円に基き 反対株主の株式買取請求権に応じるか 月曜日 株価下落後 買取価格 公正価格をH2Oがどう提示するか 統合は先だが H2O 関西スーバー間の企業文化の違いがどう出る…

Facebook 敵対勢力

国家免責を受け 情報操作する 人の悪性向を技術で増幅する 誰が規制するか 煙草産業 健康に害あれば 企業自ら果たすべき責任 どこ迄 広がるか コカコーラペットボトル ガラス瓶 回収洗浄は可能 昔行っていた Facebook 新聞社と同じ媒体責任を負うべき 免責撤…

メルカリ

時価1兆円 黒字転換 誰の為のどんなプラットフォームか アマゾンは外来 社会基盤は内製が良い 人 資本が循環する 三木谷 山田 楽天 メルカリ 経済圏 生態系として10年後 どう変わっているか 人が繋がるイオン モノが流れるセブン 日本のデジタル データのサ…

リンクアンドモチベーション

時価1260億円 PER 130/PBR 29倍 社員 単体 403/連結1498人 平均年収 5.9百万円 売上高353億円 社員の働く環境を測るデータ 投資家が活用する外の情報 経営が活用する内の情報 継続的な組織風土調査 人は機械ではない デジタルワーク履歴 監視する目的 生産性…

マネーフォワード

家計簿 バックオフィス DX支援 SaaSマーケティング テクノロジーで役に立つと儲けるは別 広告収入に頼らぬとせば レント収入得る構造をどう描くか 業務系SaaSも基幹系SaaSの上に乗るのか 業務系SaaSの下に基幹系SaaSが付くのか サイボウズとマネーフォワード…

関西スーパー

Q&A スーパーとディスカカウント店は 似て非なる オーケーは業務スーパー 反対株主の株式買取請求権は 請求時点の時価を参考にした公正価格 関西ドミナント戦略 イズミヤ業態転換済なら その方針に一理あり 社員を含め 企業文化の違いを理由にされると オー…

出前館

料理の個配 社会に定着するか 出前料理人 食の分業 外食 中食の先にある豊かさ 配達人も個人事業主ではない 地域企業化されるだろう テックプラットフォームと地場配達ネットワーク 都会 郊外 田舎 役に立つ機能は様々だ 奴隷酷使型でない事業形態 料理の個…